EMIR – Risicomitigatietechnieken voor bilaterale afwikkeling van OTC-derivatencontracten

Welke risico-inperkingstechnieken zijn verplicht onder Commission Delegated Regulation ((EU) Nr. 149/2013)?

• ‘Tjjdelijke bevestiging’, voorwaarden van het desbetreffende OTC-derivatencontract moeten tijdig worden bevestigd
  
  
• Portfolio reconciliatie
  
  
• Portfolio compressie
  
  
• Procedure voor geschillenbeslechting
  
  
• Waardering tegen marktwaarde
  
  
• Passende onderpanduitwisseling en eventueel kapitaaldekking
  
  
• Niet-bevestigde transacties,  ‘Unconfirmed trades’,: banken, (her)verzekeraars, pensioenfondsen en premiepensioeninstellingen dienen zodanige procedures te hebben dat zij in staat zijn om op maandbasis aan DNB het aantal niet-geconfirmeerde OTC-derivatentransacties die meer dan 5 werkdagen uitstaan (gerekend vanaf het moment dat deze OTC-derivatentransacties op grond van EMIR uiterlijk bevestigd hadden moeten zijn) te melden. Het meldingsformulier voor niet-bevestigde transacties vindt u op deze pagina onder "Gerelateerde downloads".
  
  
• Meldingsplicht over ‘disputes’, geschillen aan DNB: banken, (her)verzekeraars, pensioenfondsen en premiepensioeninstellingen dienen aan DNB bepaalde geschillen met een tegenpartij over een OTC-derivatencontract, de waardering daarvan of uitwisseling van onderpand aan DNB te melden. Het dient te gaan om geschillen die een waarde van 15 miljoen euro of meer vertegenwoordigen en niet binnen 15 werkdagen zijn beslecht. NB: het voorgaande ziet alleen op geschillen over niet-centraal geclearde OTC-derivatentransacties. Het meldingsformulier voor geschillen ('disputes') is beschikbaar onder "Gerelateerde downloads".
  
  
• Validatie van initiële-margemodellen: EMIR 3 vereist van tegenpartijen dat zij goedkeuring en validatie vragen voor het gebruik van initiële-margemodellen (IM-model). Bestaande IM-modellen blijven in gebruik na de inwerkingtreding van EMIR 3. FC's en NFC's die momenteel onderworpen zijn aan het vereiste om initiële marge uit te wisselen (link) moeten zo snel mogelijk nadat zij een modelwijziging doorvoeren (inclusief herkalibratie) in hun bestaande IM-modellen, ongeacht de materialiteit hiervan, een vergunning aanvragen. Het template vindt u onderaan deze pagina bij “Gerelateerde downloads”. 

Het meldingsformulier voor niet-bevestigde transacties vindt u op deze pagina onder "Gerelateerde downloads". Het meldingsformulier voor geschillen ('disputes') is eveneens beschikbaar onder "Gerelateerde downloads". U kunt het ingevulde formulier naar DNB sturen, onder vermelding van de naam van uw contactpersoon of toezichthouder, via Toezichtsloket@dnb.nl of rechtstreeks naar uw toezichthouder. Op de website van DNB vindt u meer informatie over de beveiliging van e-mailberichten.